近日，證監(jiān)會(huì)召開全面深化資本市場改革工作座談會(huì)，并在研究布置全面深化資本市場改革的12項(xiàng)重點(diǎn)任務(wù)中提出，提升稽查執(zhí)法效能。強(qiáng)化案件分層分類分級(jí)管理，集中力量查辦欺詐造假等大案要案，提升案件查辦效率。

對(duì)此，蘇寧金融研究院特約研究員何南野9月16日在接受《證券日報(bào)》記者采訪時(shí)表示，提升稽查執(zhí)法效能，一方面能夠?qū)Y本市場各項(xiàng)違法違規(guī)行為進(jìn)行更有效的整治和形成更強(qiáng)的威懾，凈化資本市場環(huán)境，為資本市場的長遠(yuǎn)健康發(fā)展提供良好基礎(chǔ)，是打造規(guī)范、透明、開放資本市場的必然要求。另一方面可以降低執(zhí)法成本，提高執(zhí)法精準(zhǔn)性，最大化的實(shí)現(xiàn)執(zhí)法的效果。

中國國際經(jīng)濟(jì)交流中心經(jīng)濟(jì)研究部副研究員劉向東9月16日在接受《證券日報(bào)》記者采訪時(shí)表示，近年來，證監(jiān)會(huì)采取相關(guān)措施提高稽查執(zhí)法效能，特別是從保護(hù)投資者合法權(quán)益出發(fā)，打擊證券期貨市場違法違規(guī)行為，確保了證券期貨市場的正常運(yùn)行。“深改12條”提出強(qiáng)化案件分層分類分級(jí)管理，意味著監(jiān)管部門將更細(xì)致、更嚴(yán)厲懲治違法違規(guī)行為，如對(duì)信息披露違規(guī)行為嚴(yán)懲不貸，提升線索發(fā)現(xiàn)處理水平，緊扣風(fēng)險(xiǎn)防范和穩(wěn)定發(fā)展，嚴(yán)查各種重大風(fēng)險(xiǎn)隱患，做到預(yù)防優(yōu)先、監(jiān)管從嚴(yán)。

值得關(guān)注的是，今年證監(jiān)會(huì)對(duì)A股市場中的違法違規(guī)行為頻頻出手整治。據(jù)《證券日報(bào)》記者不完全統(tǒng)計(jì)，截至8月29日，年內(nèi)證監(jiān)會(huì)官網(wǎng)數(shù)據(jù)顯示已開出112張罰單。其中，內(nèi)幕交易和信息披露違規(guī)成為罰單“重災(zāi)區(qū)”。涉及內(nèi)幕交易的罰單有50張，占全部罰單的44.6%；涉及信息披露違規(guī)的罰單有36張，占比為32.1%。

對(duì)于今年證監(jiān)會(huì)在稽查執(zhí)法工作中會(huì)有哪些新變化？何南野表示，主要體現(xiàn)在以下幾方面：一是對(duì)惡劣違法違規(guī)及損害投資者重大利益的行為，加大防范和打擊。二是加強(qiáng)證監(jiān)會(huì)系統(tǒng)前中后臺(tái)的協(xié)調(diào)配合，將線索發(fā)現(xiàn)、案件調(diào)查及后續(xù)審判懲處結(jié)合起來，提升執(zhí)法連續(xù)性。三是結(jié)合科技手段，應(yīng)用大數(shù)據(jù)、監(jiān)測系統(tǒng)等手段有效判斷市場異常行為及隱蔽違法違規(guī)行為，提升精準(zhǔn)性。

“預(yù)計(jì)未來仍將繼續(xù)保持稽查執(zhí)法高壓態(tài)勢，嚴(yán)厲查處內(nèi)幕交易、虛假陳述、操縱市場等違法違規(guī)行為，大力推進(jìn)‘看穿式監(jiān)管’和賬戶實(shí)名制?！卑残抛C券首席策略分析師陳果表示。

在何南野看來，近年來我國資本市場環(huán)境有一定的改善，但仍有提升空間，日后稽查執(zhí)法力度有望再度“升級(jí)”，打擊違法違規(guī)行為以凈化資本市場環(huán)境將成為證監(jiān)會(huì)系統(tǒng)的重要工作。

談及未來監(jiān)管層稽查工作的監(jiān)管趨勢，河南野表示，一是與日常監(jiān)管結(jié)合起來，通過日常監(jiān)管所發(fā)現(xiàn)的問題和線索來發(fā)現(xiàn)重大違法違規(guī)行為；二是技術(shù)的手段將在執(zhí)法工作中發(fā)揮更重要的作用，讓越來越多的隱蔽違法違規(guī)行為難以遁形；三是對(duì)被查處的違法違規(guī)行為施以更嚴(yán)格的處罰，以達(dá)到更強(qiáng)威懾性。